Federal Mali Denetleme Kurumu - Federal Financial Supervisory Authority - Wikipedia

Federal Mali Denetleme Kurumu
Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht
Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht logo.svg
Ajansa genel bakış
Oluşturulan1 Mayıs 2002
YargıFederal Almanya Cumhuriyeti
MerkezBonn ve Frankfurt am Main, Almanya
Çalışanlar2.535 (31 Aralık 2014)[1]
Ajans yöneticisi
  • Felix Hufeld, Başkan
İnternet sitesihttps://www.bafin.de/

Federal Mali Denetleme Kurumu (Almanca: Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht) kısaltmasıyla daha iyi bilinir BaFin ... mali düzenleyici için yetki Almanya. Merkez ofisi olan bağımsız bir federal kurumdur. Bonn ve Frankfurt ve gözetimine düşer Federal Maliye Bakanlığı (Almanya). BaFin, yaklaşık 2.700 bankayı, 800 finansal hizmet kuruluşunu ve 700'den fazla sigorta kuruluşunu denetlemektedir.

Tarih

BaFin, 1 Mayıs 2002'de, Finansal Hizmetler ve Entegrasyon Yasası (Almanca: Gesetz über kalıp integrierte Finanzaufsicht (FinDAG)Bu mevzuatın amacı, tüm mali piyasaları kapsayan tek bir entegre mali düzenleyici oluşturmaktı.[2]BaFin, üç denetim kurumunun, Federal Bankacılık Denetleme Ofisinin (Federal Banking Supervisory Office) birleşmesiyle oluşturulmuştur.Almanca: Bundesaufsichtsamt für das Kreditwesen (BAKred)), Menkul Kıymetler Ticareti için Federal Denetim Bürosu (Almanca: Bundesaufsichtsamt für den Wertpapierhandel (BAWe)) ve Federal Sigorta Denetleme Bürosu (Almanca: Bundesaufsichtsamt für das Versicherungswesen (BAV)).

Bu, tek tip ulusal denetim olduğu anlamına geliyordu. bankalar, kredi kurumları, sigorta şirketleri finansal hizmet şirketleri, komisyoncu ve Borsa. Bu model, şeffaflık ve yönetilebilirlik sağlamak ve tüm finansal faaliyetlerin düzenlenmesini sağlamak için tasarlanmıştır.

2003 yılında Bankacılık Yasasında (KWG) yapılan değişiklikler, BaFin'e finans kuruluşlarının kredi itibarını izleme ve bu kuruluşlardan ayrıntılı bilgi toplama sorumluluğunu daha da artırdı. Amaç, müşteri korumasını ve finansal sistemin itibarını artırmaktı. Burada sorumluluğu, Bundesbank. BaFin, 2015 yılı itibarıyla, bankacılık denetimi için temel sorumlulukların Kasım 2014'te Avrupa Merkez Bankası'na kaydırılmasının ardından geçiş sürecindedir.[3]

Büyük olaylar

19 Eylül 2008 tarihinde, küresel mali kriz ve aşağıdaki önlemler Amerika Birleşik Devletleri, BaFin yasaklandı açığa satış on bir Alman finans hissesinde. Bunlar Aareal Bankası, Allianz, AMB Generali, Commerzbank AG, Alman bankası, Deutsche Börse, Deutsche Postbank, Hannover Re, Hypo Emlak, MLP AG ve Münih Re. Yasak 31 Ocak 2010'da sona ermiş ve o tarihte yenilenmemiştir.[4]

19 Mayıs 2010 tarihinde 2010 Avrupa devlet borç krizi, BaFin yasaklandı çıplak kısa satış nın-nin kredi temerrüt takasları 31 Mart 2011 tarihine kadar euro bölgesi devlet tahvilleri üzerinde. Aynı zamanda, önceki 10 banka ve sigortacı şirketlerinin çıplak açığa satışını yeniden yasakladılar.[5]

2019 yılında BaFin, Wirecard'da muhasebe sahtekarlığı suçlamalarına yanıt olarak açığa satışı yasakladı. Suçlamaların doğruluğu kanıtlanırken, bir yıl sonra BaFin'in kendisi incelemeye alındı.[6]

Organizasyon

Bonn'daki BaFin Ofisi

BaFin, Başkan, Felix Hufeld ve dört yönetici müdürden oluşan bir Kurul tarafından yönetilmektedir: Elisabeth Roegele (menkul kıymetler bölümü), Raimund Röseler (bankacılık denetimi), Dr. Frank Grund (sigorta denetimi) ve Beatrice Freiwald (çapraz fonksiyonel alanlar) ve iç yönetim).

Sözde "operasyonel sütunlar" olarak adlandırılan bu bölümlere ek olarak, "risk modellemesi", "kara para aklama" ve "uluslararası sorumluluklar" gibi, örgütler arası veya idari görevleri yerine getiren birkaç departman vardır.

BaFin, iki ofisinde yaklaşık 2.530 kişiyi istihdam ediyor[7] ve tamamen denetlenen kurumların ve şirketlerin ücret ve vergileriyle finanse edildiğinden, federal bütçeden bağımsızdır. Vergi miktarları, toplam varlıkların kapsamına ve yetkisine bağlıdır. 2009 yılında bu (zorunlu) verginin anayasaya aykırılığına ilişkin Anayasa Mahkemesine yapılan itiraz temelsiz olarak reddedildi. Mahkemenin görüşüne göre, vergi 'yatırımcı güvenini ve bu şirketlerin sağlamlığını ve bütünlüğünü güçlendirmeyi amaçlamaktadır. Bunlar, işleyen bir mali çerçeve için gerekli bir koşuldur '.

Aralık 2014 itibariyle, BaFin yaklaşık 1.780 bankalar, 676 finansal hizmetler kurumu, 573 sigorta şirketleri 31 emeklilik fonu, 6.000 yerli yatırım fonu ve 260 yatırım şirketi.[7]

Sorumluluklar

BaFin'in ana görevi, bankaların, sigorta şirketlerinin ve menkul kıymet alım satımının denetlenmesi ve Alman finans sisteminin uygulanabilirliğini, bütünlüğünü ve istikrarını sağlamaktır.

Finans piyasasına dayalı bir kurum olarak BaFin, hem sağlayıcılardan hem de tüketicilerden sorumludur. Arz tarafında ise bankaların, sigorta şirketlerinin ve finans kuruluşlarının ödeme gücüne dikkat ediyor. Yatırımcılar, banka müşterileri ve sigortalılar için finansal piyasalara ve burada faaliyet gösteren şirketlere güven sağlar.

Hesap denetimi

Finansal sistemin bütünlüğünü ve istikrarını korumak ve kara para aklamayla mücadele etmek için BaFin, Bankacılık Yasası uyarınca, tüm hesaplar ve hesap sahipleri hakkında bilgi depolayan merkezi bir bilgisayar sistemi çalıştırmakla yükümlüdür. Bu bilgiler, Almanya'daki tüm finans kuruluşları tarafından BaFin'e sağlanmalıdır.

Bankacılık

Bankacılık Kanunu (KWG), BaFin tarafından bankacılık denetimi için yasal dayanaktır. Kredi ve finans kurumları ile ilgili Bankacılık Kanununun kural ve yönergelerine uyumu izler.

Almanya'da yeni bankaların kurulması, yasalara tabi zorunlu bir lisansa tabidir, yetkili makam olarak BaFin bu tür lisansları onaylamaktadır. Lisansları onaylarken, yönetimi, minimum sermaye gereksinimlerini, güvenilirliği, sağlam liderliği ve işletmenin sürdürülebilirliğini dikkate alır.

Faaliyetleri boyunca, finans kuruluşları BaFin tarafından sürekli denetime tabidir. Bu, tüm koşulların karşılandığından emin olmak içindir. Özellikle mali durumu ödeme gücü ve likidite uygun risk kontrolüne sahip olmak da dahil olmak üzere - ve aşağıda açıklanan yönetim sistemleri MaRisk -circulaire.

Finans kurumları BaFin'e;

  • mali tablolar ve denetim raporları
  • bankalar ve finans hizmeti Kurzbilanzen
  • toptan ve bireysel krediler hakkında aylık raporlar
  • düzenli olarak likidite ve ödeme gücü yönetmeliğine uygunluğunu gösterir

Tüm bilgiler değerlendirilecek ve değerlendirilecektir. Deutsche Bundesbank. Ayrıca BaFin, Bundesbank üyeleri tarafından da yerinde gerçekleştirilen özel testler sipariş edebilir.

Bankacılık Kanunu, BaFin'e cezai yaptırımlar da dahil olmak üzere, para cezalarına ilişkin yazılı uyarılardan para cezalarının geri çekilmesine kadar geniş bir yaptırım cephaneliği sağlar. bankacılık lisansı.

Sigorta

Banka denetimine benzer şekilde, Sigorta Denetleme Yasası (VAG), sigorta şirketlerinin işlerini BaFin'in onayı ile almasını ve sürdürmesini şart koşar ve koşullar, bankacılık denetimine benzer. BaFin, sigorta şirketlerini denetler ( emeklilik ve cenaze fonları), holding şirketleri, güvenlik ve emeklilik fonları. Bu, yalnızca bir ilde faaliyet gösteren sigortacıları kapsamaz. Bunlar yetkili yerel makamın denetimine tabidir.

Denetim otoritesi, sigorta sözleşmelerinin karşılanabilmesini sağlamak için güvenlik varlıklarının ve ödeme gücünün izlenmesini dahil etmelidir. BaFin ayrıca, sigorta şirketlerinin işleyişi için geçerli olan tüm yasalara genel uyumu da izler.

Menkul Kıymetler

BaFin, Menkul Kıymetler Alım Satım Yasası (WpHG) uyarınca menkul kıymetler ve türevler için Alman piyasalarının işleyişini sağlamak için gereklidir. Bu, özellikle aşağıdakilerin önlenmesini içerir içeriden bilgi ticareti ve fiyat ve piyasa manipülasyonu gibi diğer piyasa suistimalleri.

BaFin, bu işlemin bir parçası olarak, işlem gören tüm menkul kıymetler hakkında bilgi ve borsa şirketlerinden tüm piyasa katılımcılarından açıklamalar toplar. Bu bilgiler içeriden bilgi ticaretini, fiyatı ve piyasa manipülasyonunu tespit etmek için kullanılır. Özellikle aynı şirkette şirket yönetimi tarafından hisse alım satımı yakından takip edilmektedir (Direktör İlişkileri). BaFin ayrıca raporlama kurallarını ve açıklama gerekliliklerini denetleyerek pazar şeffaflığını sağlar ve bunlara uyulmasını sağlar.

BaFin'in icra yetkileri, mahkeme celbi çıkarmak ve insanları sorgulamaktan, mali araçların ticaretini askıya almak veya yasaklamaktan davaları savcıya iletebilmeye kadar uzanır.

2002'den beri Menkul Kıymet Edinimi ve Devralma Yasası (Almanca: Wertpapiererwerbs- und Übernahmegesetz, WpÜG), aynı zamanda Tekel sırasındaki sorunlar birleşmeler ve satın almalar.

BaFin, prospektüs ancak, BaFin yalnızca temel bilgileri kontrol eder ve doğruluğunu kontrol etmez ve kredibilite ihraççının.

BaFin'in kolluk kuvvetindeki rolü

BaFin aslında bir kanun uygulayıcı kurumdur ve yasal işlem başlatabilir. Özellikle içeriden öğrenenlerin ticareti olmak üzere bir suçu veya hatta bir suç şüphesini keşfettiğinde, hakkı vardır. piyasa manipülasyonu, yasadışı bankacılık işlemleri, mali dolandırıcılık veya borsa spekülasyonu oluşturmaya teşvik etmek, bunları kolluk kuvvetlerine iletmek. BaFin ayrıca bir bankanın üst düzey liderlerini görevden alma, hissedarların oy haklarını askıya alma veya yönetimi denetlemesi için dışarıdan bir denetçi atama gücüne sahiptir.[8]

Geçmişte, BaFin uygulama yetkilerini neredeyse hiç kullanmamış ve genellikle herhangi bir banka ile sorunları gizlice çözmüştür.[8]

BaFin, 2016 yılında kurumsal ihbarcılara adanmış yeni bir ofis açarak, daha fazla şirket içerisindeki kişiyi suçu açığa çıkarmaya teşvik etmeyi amaçladı. Yeni ofis, bilgi uçuranlardan gelen ayrıntıların toplanmasını merkezileştiriyor ve kimliklerin gizli tutulmasını sağlamak için özel bir protokol izliyor. Prosedür altında isimsiz olarak da iletişime geçilebilir.[9]

Eleştiri

BaFin'in kuruluşundan kısa bir süre sonra, BaFin'in iç yapısında ciddi eksiklikler olduğuna dair işaretler vardı. Federal Koblenz tarafından yapılan incelemede, 2004 yılının Mart ayında, yetki iç kontrol sisteminin yetersiz olduğu belirtildi.[10]

2006 yılında Federal Mahkeme BaFin eski bilgi teknolojisi başkanı Michael Raumann tarafından 4 milyon eurodan fazla zimmete para geçirildiğini ortaya çıkardı,[11] Bonn bölge mahkemesi tarafından suçlandı ve mahkum edildi. Hüküm notlarında mahkeme BaFin'i "var olmayan" iç kontrolleri nedeniyle eleştirdi.[12]

Eylül 2006'da hazırlayan bir rapor PricewaterhouseCoopers ve BaFin iç denetimi, federal hükümetin yolsuzluğu önleme gerekliliklerinin yerine getirilmediğini tespit etti.[13]

BaFin Alman bankalarının temerrüt riski listesi

Nisan 2009'da "sorunlu işletmelerden" ve bankalardan alınan kredilerin ve menkul kıymetlerin hacmini içeren dahili bir BaFin listesi gazeteye sızdırıldı. Sueddeutsche Zeitung. İç raporda borç hacmi 816 milyar avro olarak tahmin ediliyor. Bu gizli bilgiler bankaların kredi değerliliğine ve sürdürülebilirliğine potansiyel olarak zarar verici olarak görüldü ve BaFin tarafından ciddi bir ihlal olarak görüldü.

Bilginin yayınlanmasından kısa bir süre sonra BaFin, Münih savcısından yasal gizlilik yükümlülüğünün ihlali şüphesiyle kimliği bilinmeyen kişilere karşı suç duyurusunda bulunmasını istedi.[14]

Bafin, Federal Avukatlar Odası, Denetçi muhasebeci, noterler, vergi danışmanları ve serbest muhasebecilerle birlikte bir çalışma grubu oluşturdu. Bu grubun temel amacı, bu grupta temsil edilen mesleklerin çalışmaları ile bağlantılı olarak “olası kara para aklama faaliyetlerinin göstergelerini” tanımlamaktır. Ayrıca Federal Oda, özellikle Kara Para Aklama Yasasının yorumlanmasında, üyeleri için özel Yönergeler oluşturma sürecindedir.

Wirecard

Ana makale: Wirecard skandalı

Şüpheli muhasebenin ithamları Wirecard 2008, 2015 ve 2016 ve 2019'da düzeltildi. Wirecard her defasında piyasa manipülasyonu iddiasında bulunarak, şirketi savunan BaFin'in soruşturmalarına yol açtı.[15] Wirecard 2020'de yaralandı ve CEO'su tutuklandı ve BaFin'in kendisine yönelik eleştirilere yol açtı.[16] Federal Bakanlık Bakanlığı daha sonra, BaFin çalışanlarının beşte birinin 2019 ve 2020'de bir tür yatırım faaliyeti yürüttüğünü ve Wirecard'ın çöküşünden önceki aylarda artan ilgiyle birlikte açıkladı. BaFin, yalnızca Eylül 2020'de personelini denetlediği şirketlerin hisse senetlerini ve diğer menkul kıymetlerini ticaretten yasakladı.[17]

Ayrıca bakınız

Referanslar

  1. ^ "BaFin çalışanlarının sayısı". Alındı 9 Mart 2016.
  2. ^ "SSRN Elektronik Kitaplığı". paper.ssrn.com.
  3. ^ Matthias Sobolewski (19 Ocak 2015), Sigorta uzmanı Hufeld, en iyi Alman bekçi iş kaynakları için hazırlanıyor Reuters.
  4. ^ "Bafin açığa satış yasağını kaldırdı". www.thelocal.de. 1 Şub 2010. Alındı 4 Nisan 2010.
  5. ^ "Almanya Gece Yarısında Çıplak Kısa Satışı Yasaklayacak". bloomberg.com. 18 Mayıs 2010. Alındı 20 Mayıs 2010.
  6. ^ "Brüksel, Wirecard üzerinden Alman düzenleme kurumunu soruşturma çağrısı yapacak." www.ft.com. Alındı 2020-06-29.
  7. ^ a b "İşlevler ve geçmiş". BaFin. Alındı 2018-05-31.
  8. ^ a b Karin Matussek (14 Ocak 2014), Bafin Paper Tiger’ın Yeni Pençeleri Oran Skandallarında Çizilmez Bloomberg Business.
  9. ^ Jonathan Gould (1 Temmuz 2016), Alman mali bekçi köpeği ihbar bürosunu açtı Reuters.
  10. ^ Handelsblatt, 14. Eylül 2006, S. 25
  11. ^ Karin Matussek (11 Eylül 2007). "Finans Kurumunda Dolandırıcılığa Yardım Etmekten Alman Mahkum Edildi". Bloomberg. Alındı 4 Nisan 2010.
  12. ^ BaFin-Millionenbetrug: Sechs Jahre Haft. wdr.de Arşivlendi 2011-06-14 de Wayback Makinesi 4 Mayıs 2009'da erişildi
  13. ^ Handelsblatt, 14. Eylül 2006, S. 24f.
  14. ^ "Sızan liste, Alman bankalarının zehirli varlıklarında 816 milyar avroya sahip olduğunu ortaya koyuyor | DW | 25.04.2009". DW.COM.
  15. ^ McCrum, Dan; Palma, Stefania (2019-02-07). "Wirecard: bir muhasebe skandalı içinde". www.ft.com. Alındı 2020-06-29.
  16. ^ "BaFin düzenleyicileri ateş altında". www.ft.com. Alındı 2020-06-29.
  17. ^ Christian Kraemer (1 Ekim 2020), Özel: Alman piyasa bekçisi, Wirecard'ın ardından personeli ticaretten men etti Reuters.

Dış bağlantılar